Для компиляции необходим Free Pascal версии 2.4.4 или совместимый с ним.

Необходимо, чтобы пути до бинарников компилятора были в переменной PATH. Либо вручную прописывайте путь до make, а внутри makefile путь до fpc и upx.

Сборка из командной строки:
  make

Или же просто build.bat

Отмечу, что в этой папке есть исходники только music.dll -- библиотеки для проигрывания *.xm звуковых файлов, используещей uFMOD. Почему нет исходников игры? Потому что игра написана для интерпретатора, исходники лежат в папке release\game\ и необходимы для выполнения игры.

Сам интерпретатор DEmbro лежит в папке release\dembro. Подробней о нём можно почитать на сайте
http://code.google.com/p/dforth/wiki/DEmbro

Скачать самый последний релиз можно при помощи любого свн-клиента (например, TortoiceSVN) по ссылке
https://dforth.googlecode.com/svn/trunk/release
А вместе с исходниками по ссылке
https://dforth.googlecode.com/svn/trunk/

Почему я не обращаюсь к uFMOD напрямую из кода на DEmbro, а использую переходник на паскале? Потому что uFMOD написан на ассемблере, и линкуется на последней стадии компиляции к исполняемому файлу. Объектные файлы uFMOD есть для многих языков, но нет для DEmbro, поэтому я и написал переходник.
